機(jī)械半月談（2025年2月16日至2月28日）

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電梯直達(dá)

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發(fā)表于 2025-2-28 07:46:05 | 只看該作者 |倒序瀏覽 |閱讀模式

機(jī)械半月談（2025年2月16日至2月28日）
一、行業(yè)動態(tài)
1、指數(shù)變化
2月10日至2月14日這一周，機(jī)械行業(yè)指數(shù)（中信）上漲0.01%，滬深300指數(shù)上漲1.19%，創(chuàng)業(yè)板指上漲1.88%。
2、宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)
2025年1月，全國居民消費價格指數(shù)（CPI）環(huán)比由上月持平轉(zhuǎn)為上漲0.7%，同比由上月0.1%擴(kuò)大至0.5%；工業(yè)生產(chǎn)者出廠價格指數(shù)（PPI）環(huán)比下降0.2%，同比下降2.3%。
3、產(chǎn)業(yè)趨勢
機(jī)器人量產(chǎn)有望：技術(shù)進(jìn)步推動機(jī)器人產(chǎn)業(yè)逐漸成熟，量產(chǎn)前景廣闊。
AIDC產(chǎn)業(yè)鏈趨勢持續(xù)：自動數(shù)據(jù)采集技術(shù)在工業(yè)領(lǐng)域應(yīng)用廣泛，產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展向好。
汽車產(chǎn)銷創(chuàng)歷史新高：新能源汽車市場擴(kuò)張，帶動相關(guān)機(jī)械設(shè)備需求增長。
智能制造裝備快速發(fā)展：工業(yè)機(jī)器人產(chǎn)量增長，行業(yè)保持高速發(fā)展。
清潔能源裝備助力能源轉(zhuǎn)型：風(fēng)電、光伏等清潔能源裝備需求增加，推動行業(yè)綠色發(fā)展。
二、政策與市場動態(tài)
1、政策規(guī)劃。機(jī)械工業(yè)“十五五”規(guī)劃：推進(jìn)機(jī)械行業(yè)高端化、智能化、綠色化、融合化發(fā)展，培育新動能。
2、金融數(shù)據(jù)。2025年1月，社會融資規(guī)模新增7.06萬億元，為單月最高，為機(jī)械行業(yè)提供資金支持。
3、國家高新區(qū)新賽道培育行動。2024年，國家高新區(qū)GDP達(dá)到19.3萬億元，同比名義增長7.6%，集聚67%的獨角獸企業(yè)。
4、總理調(diào)研。2月25日，總理強(qiáng)調(diào)要瞄準(zhǔn)前沿新興領(lǐng)域加力推進(jìn)科技創(chuàng)新，引領(lǐng)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新。
5、企業(yè)行動與政策支持。電信、聯(lián)通、移動等企業(yè)在量子通信、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、6G技術(shù)研發(fā)等領(lǐng)域加快布局。多地多部門推動云計算、人工智能等關(guān)鍵技術(shù)研發(fā)與創(chuàng)新。
三、技術(shù)創(chuàng)新與突破
1、可回收火箭技術(shù)。取得單項技術(shù)突破，對航天領(lǐng)域大型星座建設(shè)和規(guī)模拓展具有重要意義。
2、固態(tài)鋰電池研發(fā)。中國科學(xué)院物理研究所成功研發(fā)固態(tài)鋰電池樣品，為新能源應(yīng)用提供技術(shù)支持。
3、科技創(chuàng)新賦能農(nóng)業(yè)。智能農(nóng)機(jī)廣泛應(yīng)用，提高農(nóng)事效率。分子育種技術(shù)研制水稻新品種，增加農(nóng)業(yè)附加值。
4、人形機(jī)器人加速發(fā)展。產(chǎn)業(yè)關(guān)注度提升，有望迎來“量產(chǎn)元年”。在多個場景展示應(yīng)用潛力。
5、納米科技新突破。中國科學(xué)家發(fā)現(xiàn)常壓下鎳氧化物具有高溫超導(dǎo)電性，開辟新方向。
6、科技成果轉(zhuǎn)化便捷化。深圳開設(shè)科技成果超市，轉(zhuǎn)化對接便捷。
四、市場機(jī)遇與挑戰(zhàn)
1、機(jī)遇
機(jī)械工業(yè)“十五五”規(guī)劃帶來發(fā)展機(jī)遇。新能源汽車、智能制造、清潔能源等領(lǐng)域快速發(fā)展，帶動需求增長。
2、挑戰(zhàn)
全球經(jīng)濟(jì)增速放緩，對外貿(mào)易摩擦加劇，影響出口。原材料價格上升，壓制企業(yè)盈利能力。技術(shù)更新迭代快，需要不斷投入研發(fā)。
五、投資
關(guān)注基本面穩(wěn)健向上的資產(chǎn)。如工程機(jī)械領(lǐng)域的三一重工、徐工機(jī)械等。上游類資產(chǎn)的中國船舶、中國動力等。
等待周期復(fù)蘇。順周期資產(chǎn)如匯川技術(shù)、杭氧股份等。通用自動化領(lǐng)域的伊之密、海天國際等。
成長型資產(chǎn)。如人形機(jī)器人領(lǐng)域的綠的諧波、貝斯特等。光伏設(shè)備領(lǐng)域的帝爾激光、晶盛機(jī)電等。
六、其他相關(guān)動態(tài)
1、云計算與人工智能產(chǎn)業(yè)蓬勃發(fā)展。AI大模型驅(qū)動增長，市場需求旺盛。阿里巴巴集團(tuán)宣布大規(guī)模投資云和AI硬件基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。算力基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項目落地，政策支持加強(qiáng)。
2、中央一號文件部署。發(fā)布關(guān)于深化農(nóng)村改革、推進(jìn)鄉(xiāng)村全面振興的意見。提出增強(qiáng)糧食供給保障能力、壯大縣域富民產(chǎn)業(yè)等重點任務(wù)。